Globalizácia a dopady súvisiace s pandémiou COVID-19 prinášaju so sebou markantné zmeny na celom svete. Začali sme pracovať, ale aj nakupovať z pohodlia našich domov, čo viedlo k obrovskému rozvoju digitalizácie. Technológie ovplyvňujú každú oblasť nášho života. Zmena nastala aj v bankovom sektore. Konkurujú mu tzv. fintechy, ktoré prinášajú alternatívny spôsob spravovania financií.
Banky prechádzajú zmenami
Banky prechádzajú zmenami nielen v dôsledku regulácií, a musia sa prispôsobiť požiadavkám a potrebám klientov, ktorí najmä v súvislosti s pandémiou COVID-19 začali viac preferovať online služby. Reštrukturalizácia organizácií a prechod na aplikácie alebo využívanie bankových služieb online však nie je jednoduchá. Niektoré inštitúcie sa prispôsobujú zmenám, ktoré prináša doba rýchlo, iné s ťažkosťami.
Európsky verzus americký trh
Najvýraznejšie rozdiely môžeme vidieť, ak porovnáme americký a európsky bankový sektor. Európske banky zostávajú skostnatené, zastaralé, s vysokými nákladmi a 1.5% návratnosťou vlastného imania. Na druhú stranu americké banky sú oveľa dynamickejšie a progresívnejšie, ich návratnosť imania je na úrovni takmer 8%. Americký bankový sektor za posledných 10 rokov zaostal len mierne za vývojom indexu S&P 500, ktorý zahŕňa akcie 500 najväčších spoločností kótovaných na burzách v USA. Znamená to, že investícia do amerických bánk dokáže nasledovať rast tamojších indexov.
Vývoj bankového sektora v porovnaní s indexom S&P 500 za posledných 10 rokov.
Zdroj: https://eresearch.fidelity.com/
· Minulá výkonnosť nie je zárukou budúcich výsledkov
Rozdiel je najmä v konsolidácii, keďže americký bankový sektor sa v rokoch 2009-2011 zmenšil 3-krát v porovnaní s Európskou úniou. Aj to je dôvod, prečo je v Európe veľké množstvo bánk s rozľahlými sieťami a malými ziskami. Konsolidácia bánk v EU je nevyhnutná, a pravdepodobne prekvapí tých , ktorí veria v rast bankových akcií v EU. Ziskovosť narúšajú aj nízke úrokové sadzby vyplývajúce z ekonomického poklesu kvôli pandémii.
Na výslnie sa dostávajú fintechy
Veľa ľudí je presvedčených, že revolúcia na trhu prebieha v podobe kryptomien, ktorých budúcnosť a cenová stabilita je ešte stále nejasná. V skutočnosti sú to však fintechy, ktoré sa rozvíjajú a rastú závratným tempom. Fintechy sú hrozbou pre tradičné banky, pretože sa dokážu rýchlo prispôsobiť novým technológiám a neustále vyvíjať nové, ktoré sú pre zákazníkov často atraktívnejšie ako produkty, ktoré ponúkajú tradičné banky. Rovnako ako príchod kryptomien a zvažovanie zavedenia digitálnych mien, prinášajú do bankingu nátlak na využívanie inovácií. Aj to je dôvod, prečo sú zrejme budúcnosťou časti toho sektora, ktorý poznáme ako bankovníctvo.
Cielia na budúce generácie
Nastupujúca Generácia „Gen Z“ (1996 – 2010) je technologicky najvyspelejšia. Jej hlavným komunikačným kanálom sú sociálne siete. Pozná Bitcoin, Nano-computing, NFT (non-fungible token). Fintechy vedia, že táto generácia je príležitosťou pre ich biznis. V modernej ére globalizácie a digitalizácie budú vyhrávať hráči, ktorí pochopia, že spravovanie peňazí má byť transparentné, rýchle, bezpečné a dostupné na pár klikov v telefóne pre každého. K najznámejším fintech spoločnostiam patrí napríklad Paypal, WISE, N26, Revolut, Skrill alebo Neteller.
Rastú rýchlo
Zákazníci, ktorí využívajú služby takýchto spoločností môžu prijímať, prevádzať a míňať peniaze v mnohých krajinách a menách po celom svete s minimálnymi poplatkami za poskytovanie služieb spojených s prevodom peňazí. Keď sa pozrieme napríklad na dáta, ktoré zverejnil PayPal, môžeme vidieť, že ročné príjmy spoločnosti vzrástli od roku 2010 z 3,5 miliardy amerických dolárov na 21,4 miliardy v roku 2020, čo predstavuje nárast 511 %. Počet užívateľov vzrástol v rokoch 2013 až 2020 zo 143 miliónov na 377 miliónov.
Počet aktívnych používateľských účtov PayPal od 1. štvrťroka 2010 do 1. štvrťroka 2021 (v miliónoch). Zdroj: www.statista.com
Konkurent v podobe spoločnosti Revolut vygeneroval v roku 2020 tržby vo výške 310.5 milióna dolárov, čo znamenalo nárast o 34 percent oproti predchádzajúcemu roku. Výrazný rozvoj by sme mohli sledovať aj pri ďalších konkurenčných spoločnostiach. Podľa údajov na stránke Statista.com zvýšila firma svoje tržby od roku 2015 do roku 2020 v rade stoviek tisícov percent, čo možno vidieť aj na grafe nižšie.
Vývoj tržieb spoločnosti Revolut od roku 2015 do roku 2020.
Zdroj: Statista.com
Bezdotykové platby sa stali nevyhnutnosťou
Opatrenia súvisiace s koronavírusom nanovo definovali potreby používateľov, ktorí sa stiahli do svojich domácností v dôsledku obáv o svoje zdravie, z návštevy obchodov a sociálnej interakcie a preferujú platbu kartou pred hotovosťou. Aj to je faktor, ktorý nahráva v prospech rozvoja fintechov. Počet používateľov digitálnej peňaženky sa v roku 2020 v celosvetovo zdvojnásobil, pričom Apple Pay a jej 227 miliónov používateľov sa stali podľa Wall Street Journal stali najvýznamnejšími. Vo veľkom sa rozvíjajú aj ďalšie mobilné aplikácie prostredníctvom, ktorých je možné zrealizovať platbu, napríklad Google Pay, Fitbit Pay alebo Samsung Pay.
Fintech spoločnosti nám ukazujú ako môže bankovníctvo a platby fungovať. Sú to jednoduché, rýchle, user-friendly online riešenia pre každého, bez pobočky a zbytočných nákladov. Aj kvôli tomu očakávame, že európsky bankový sektor čaká konsolidácia. Banky sa pravdepodobne budú zlučovať ale bankrotovať a trh by sa mal vyčistiť. Zatiaľ čo americké banky by mohli kopírovať vývoj indexu S&P 500, fintechy by mohli rásť 2 až 3-krát rýchlejšie ako S&P 500.
Zdroje:
https://www.businessofapps.com/data/paypal-statistics/
Contactless Payment Trends in 2020 - Apple Pay, Google Pay, NFC, and More | Host Merchant Services
Vylúčenie zodpovednosti: Analýzy tvoria iba marketingovú komunikáciu a čitatelia by nemali brať obsah analýz ako investičné poradenstvo alebo investičný prieskum alebo výzvu na akékoľvek transakcie. Analýzy sú vypracované iba na informačné účely a predstavujú názor našich finančných analytikov, ktorí nepripravujú obsah analýz v súlade s právnymi požiadavkami na podporu nezávislosti Investičného prieskumu. Spoločnosť APME FX TRADING EUROPE LTD a jej príslušné osoby nezaručujú presnosť, platnosť, včasnosť alebo úplnosť akýchkoľvek informácií poskytnutých v analýzach a nepreberajú zodpovednosť za akékoľvek straty vyplývajúce z akýchkoľvek investícií uskutočnených na základe poskytnutých informácií. Minulá výkonnosť nezaručuje ani nepredpovedá budúce výsledky.
